Cảnh báo tuân thủ EB-5: Hồ sơ phải đủ điều kiện tại thời điểm nộp – Tầm quan trọng của việc góp vốn đúng hạn trong các khoản đầu tư theo hình thức từng phần 

Trong những tháng gần đây, Sở Di trú và Nhập tịch Hoa Kỳ (USCIS) được cho là đã từ chối các hồ sơ xin thị thực EB-5 (Đơn I-526E) trong các trường hợp nhà đầu tư nộp hồ sơ sau khi chỉ mới chuyển một phần vốn ban đầu cho khoản đầu tư EB-5 đủ điều kiện, nhưng không hoàn tất các khoản góp vốn tiếp theo đúng hạn vào Doanh nghiệp Thương mại Mới (New Commercial Enterprise – NCE). Những quyết định từ chối này nhấn mạnh một nguyên tắc pháp lý cốt lõi chi phối tất cả các hồ sơ EB-5: hồ sơ EB-5 phải “đủ điều kiện tại thời điểm nộp” 

1. Tiêu chuẩn pháp lý: “Hồ sơ phải đủ điều kiện tại thời điểm nộp”

Theo Luật Di trú và Quốc tịch (INA) cùng với các án lệ đã được thiết lập, một hồ sơ EB-5 chỉ có thể được phê duyệt nếu, tại thời điểm nộp hồ sơ, nhà đầu tư đã:

• Hoặc là đã đầu tư đầy đủ số vốn đủ điều kiện vào NCE;
• Hoặc đang tích cực trong quá trình đầu tư, nghĩa là số vốn đã được cam kết không thể hủy ngang và sẵn sàng sử dụng ngay cho mục đích tạo việc làm.

Nguyên tắc này được trình bày rõ trong Cẩm nang Chính sách của USCIS, Tập 6, Phần G, Chương 2(A), trong đó yêu cầu hồ sơ EB-5 phải kèm theo bằng chứng cho thấy nhà đầu tư đã “đầu tư hoặc đang tích cực trong quá trình đầu tư số vốn yêu cầu”.

Ngoài ra, Chương 2(B) của phần này còn nêu rõ rằng các khoản tiền chỉ đơn thuần nằm trong quyền sở hữu của nhà đầu tư hoặc còn phụ thuộc vào điều kiện trong tương lai thì không đáp ứng yêu cầu đầu tư. Tiêu chuẩn này được tái khẳng định trong vụ án Matter of Izummi, 22 I&N Dec. 169 (Phó Ủy viên, 1998), trong đó USCIS kết luận rằng nhà đầu tư phải đặt số vốn yêu cầu “vào rủi ro nhằm mục đích tạo ra lợi nhuận” ngay tại thời điểm nộp hồ sơ. Một hồ sơ không thể được phê duyệt dựa trên các sự kiện hay cam kết đầu tư trong tương lai.

2. Đầu tư theo hình thức trả góp: Rủi ro tuân thủ nếu có sự chậm trễ

Một số doanh nghiệp thương mại mới (NCE) cho phép nhà đầu tư góp vốn từng phần theo lịch trình trong hợp đồng đăng ký hoặc thỏa thuận điều hành. Hình thức này có thể nhằm tạo điều kiện cho nhà đầu tư cần thời gian để thanh lý tài sản hoặc chuyển tiền vào tài khoản của NCE tại Hoa Kỳ.

Tuy nhiên, dù cấu trúc góp vốn trả góp có thể mang lại sự linh hoạt, nó cũng đi kèm rủi ro đáng kể nếu nhà đầu tư chậm trễ trong việc chuyển các khoản tiếp theo. Nếu:

• Tổng số vốn đầu tư yêu cầu chưa được góp đủ hoặc chưa được cam kết không thể hủy ngang tại thời điểm nộp hồ sơ, hoặc
• Nhà đầu tư không thực hiện đúng hạn các khoản góp theo lịch trình của NCE,

USCIS có thể kết luận rằng hồ sơ không đáp ứng điều kiện tại thời điểm nộp đơn, dẫn đến từ chối hồ sơ.

Xem thêm: Nhà đầu tư EB-5 có thể rời khỏi Hoa Kỳ trong khi hồ sơ đang chờ xử lý không?

3. Các lưu ý thực tiễn dành cho nhà đầu tư EB-5

Để đảm bảo hồ sơ EB-5 hợp lệ và có thể được chấp thuận, nhà đầu tư nên cân nhắc các bước sau:

3.1. Góp đủ vốn đúng thời hạn

Tuân thủ chặt chẽ lịch trình đầu tư mà NCE đặt ra, đảm bảo toàn bộ số vốn đầu tư EB-5 được chuyển đúng hạn và đầy đủ như cam kết.

3.2. Chứng minh nguồn gốc hợp pháp của từng khoản góp vốn

Chuẩn bị và lưu trữ đầy đủ các tài liệu chứng minh nguồn gốc hợp pháp và đường đi của từng khoản góp vốn, bao gồm sao kê chuyển khoản, biên nhận bán tài sản, hoặc chứng từ tiết kiệm cá nhân.

3.3. Nộp bổ sung bằng chứng cho USCIS

Khi đã hoàn tất tất cả các khoản góp vốn, nhà đầu tư nên chủ động nộp hồ sơ bổ sung hoặc phản hồi các yêu cầu cung cấp bằng chứng (RFE), bao gồm chứng từ chuyển tiền và tài liệu chứng minh nguồn vốn tương ứng.

3.4. Phối hợp chặt chẽ với luật sư và NCE

Duy trì liên lạc thường xuyên với luật sư di trú và NCE để đảm bảo tất cả các mốc thời gian chuyển tiền, tài liệu và hồ sơ đều phù hợp với tiêu chuẩn chấp thuận của USCIS.

Xem thêm: Chúc mừng khách hàng nhận chấp thuận I-526E chỉ sau 7 tháng 21 ngày trong dự án ưu tiên Lakefront Estates & Villas

Bản tin thị thực tháng 11/2025: Visa có sẵn cho nhà đầu tư EB-5 Việt Nam

 

Kết luận

Chương trình EB-5 tiếp tục là một con đường quan trọng để các nhà đầu tư toàn cầu đạt được thường trú nhân tại Hoa Kỳ. Tuy nhiên, chương trình này bị ràng buộc bởi một tiêu chuẩn pháp lý nghiêm ngặt: hồ sơ phải đủ điều kiện tại thời điểm nộp.

Việc góp vốn không đầy đủ hoặc còn phụ thuộc vào điều kiện tương lai – dù sau này được hoàn tất – cũng không thể khắc phục được sự thiếu sót ban đầu.

Do đó, đảm bảo góp đủ vốn đúng hạn và duy trì hồ sơ nguồn tiền minh bạch, đầy đủ là điều cần thiết để bảo vệ tính hợp lệ của hồ sơ EB-5 và tăng khả năng được USCIS chấp thuận. Đối với những nhà đầu tư đang thực hiện hình thức đầu tư trả góp hoặc đang phản hồi yêu cầu từ USCIS, hành động sớm và tuân thủ chủ động là yếu tố then chốt để đạt kết quả thuận lợi.

---

Bài viết liên quan

• Sử dụng khoản vay để đầu tư EB-5: Những điều cần biết về nguồn tiền đầu tư
• Các bên tham gia chủ chốt trong một giao dịch EB-5
• Tại sao một số hồ sơ EB-5 bị chậm trễ trong khi những hồ sơ khác thì không?
• Chúc mừng khách hàng nhận chấp thuận I-526E chỉ sau 6 tháng xét duyệt - Dự án ưu tiên Four Seasons – Trung tâm Vùng CanAm
• Chúc mừng khách hàng Loyalpass phỏng vấn thành công và nhận 8 visa định cư Mỹ trong dự án One&Only (Rural) 
• Mỹ tạm dừng xử lý visa định cư đối với công dân từ 75 quốc gia
• Những nguyên tắc đầu tư bất động sản cốt lõi mà mọi nhà đầu tư EB-5 cần biết
• Cách theo dõi và xác minh việc làm trong các dự án EB-5
• Vì sao báo cáo hàng quý của dự án EB-5 lại quan trọng đối với nhà đầu tư?
• Chính phủ Hoa Kỳ mở rộng việc sử dụng AI trong xét duyệt hồ sơ nhập cư: Những lưu ý dành cho nhà tuyển dụng và nhà đầu tư